El estado de la financiación de las pequeñas empresas ha sido una mezcla, últimamente, como Joel Libava escribió anteriormente sobre Tendencias de Pequeños Negocios. Pero lentamente, las cosas parecen estar mejorando. El mes pasado, The New York Times informó que cada vez más pequeñas empresas buscan y obtienen préstamos bancarios. Y en un nuevo estudio realizado por Capitol One, 85, por ciento de las pequeñas empresas estadounidenses encuestadas dicen que pueden acceder a la financiación que necesitan, desde el porcentaje 70 en el mismo momento del año pasado.
Pero, ¿qué tipo de capital obtienen estas empresas y les está ayudando o perjudicando a largo plazo? Una nueva encuesta de MultiFunding LLC, una firma que ayuda a las pequeñas empresas a encontrar financiamiento, arroja una perspectiva ligeramente diferente a la mayoría de las encuestas sobre el tema.
La instantánea nacional de préstamos para pequeñas empresas de MultiFunding se enfocó en negocios pequeños y relativamente nuevos: las compañías encuestadas tenían ingresos anuales promedio de $ 750,000 y habían estado en el negocio un promedio de solo tres años. Los empresarios de la encuesta, provenientes de una amplia variedad de industrias y regiones, eran clientes de MultiFunding que buscaban un promedio de $ 325,000 en préstamos; más del 25 por ciento ya había sido rechazado por los bancos. El estudio buscó determinar a qué tipos de préstamos pueden satisfacer los propietarios de pequeñas empresas en el mercado actual y qué tasas de interés pueden esperar pagar por sus préstamos.
MultiFunding encontró que los bancos clasifican a los solicitantes de préstamos en una de tres categorías y basan sus aprobaciones y tasas de interés en la categorización. Así es como se descompone:
1. Dueños de negocios ricos en activos - (31 por ciento en el estudio)
Estos propietarios de negocios tienen activos y / o efectivo suficiente para cumplir con los requisitos de garantías de los bancos y los prestamistas de la SBA. Como resultado, pueden obtener tasas de interés entre 3% y 8% anual. "Los programas de la SBA respaldados por el gobierno favorecen a este grupo" el estudio dice
2. Dueños de negocios marginales (47 por ciento en el estudio)
Estos propietarios de negocios tienen crédito y flujo de efectivo, pero carecen de los activos para servir como garantía. Considerados como prestatarios de "nivel B", tienen que usar métodos de financiación menos deseables y más costosos, que incluyen factoring, préstamos de anticipo en efectivo para comerciantes, préstamos no garantizados y préstamos privados de dinero. "Pagan una prima alta debido a su falta de garantía". dicen los autores de la encuesta.
3. Dueños de negocios no prestables (15 por ciento en el estudio)
Un triple golpe de mal crédito, flujo de caja deficiente y falta de garantías deja a estas pequeñas empresas sin financiación a cualquier precio.
Incluso para las pequeñas empresas que pueden obtener financiamiento, las tasas de interés a menudo son prohibitivas para el crecimiento continuo. Solo el 10 porcentaje de empresarios encuestados calificó para préstamos convencionales de bancos asegurados por la FDIC. MultiFunding descubrió que aproximadamente el 40 por ciento de los empresarios tendría que pagar más del 23 por ciento en intereses y cargos anuales si pudieran obtener financiamiento, y el porcentaje de 21 de los propietarios pagaría más del 30 por ciento. Esas tasas son comparables a las de la financiación con tarjeta de crédito, que la mayoría de los expertos en pequeñas empresas generalmente advierten en contra.
Sobre la base de estas tendencias crediticias, concluye MultiFunding, "Las pequeñas empresas se enfrentan a una crisis crediticia nacional que no se refleja adecuadamente en los datos publicados por los principales prestamistas del país". La situación es particularmente desafiante para las pequeñas empresas con ingresos por debajo de $ 1 millones por año, ya que estas tasas de interés plantean un problema para mantenerse en el negocio.
"En la economía actual, la garantía es un factor clave para determinar las tasas de interés" el informe continúa. "El crédito y el flujo de efectivo, que anteriormente eran importantes para evaluar la credibilidad de una pequeña empresa, han pasado a segundo plano en el patrimonio en su balance general".
¿Ha tenido problemas para acceder al crédito a tasas de interés aceptables?
